固定收益理財(cái)產(chǎn)品，顧名思義此類理財(cái)產(chǎn)品的收益屬于固定的，相比較其他類型的投資理財(cái)產(chǎn)品收益更為穩(wěn)定。在挑選理財(cái)產(chǎn)品時(shí)，盡量看清楚產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)，可首選固定收益理財(cái)產(chǎn)品;同時(shí)選擇3個(gè)月以上的產(chǎn)品以鎖定收益。

在固定收益理財(cái)產(chǎn)品中，產(chǎn)品基本可以分為以下幾個(gè)分類：

信用聯(lián)結(jié)型理財(cái)產(chǎn)品

信用聯(lián)結(jié)型理財(cái)產(chǎn)品是2005年左右推出的品種，結(jié)構(gòu)較為簡(jiǎn)單，主要模式是：銀行募集客戶資金，為貸款項(xiàng)目提供擔(dān)保；銀行向融資企業(yè)收取擔(dān)保費(fèi)用，再加上擔(dān)保資金的存款利息，共同構(gòu)成客戶理財(cái)收益。

該類理財(cái)產(chǎn)品主要風(fēng)險(xiǎn)在于融資方的信用風(fēng)險(xiǎn)，若按時(shí)還本付息，則客戶可順利獲得本金及收益；若無(wú)法按時(shí)償還貸款本息，客戶則將承擔(dān)延遲甚至無(wú)法收回本金及收益的風(fēng)險(xiǎn)。由于銀行對(duì)于提供擔(dān)保的信貸項(xiàng)目選擇十分謹(jǐn)慎，信用聯(lián)結(jié)型理財(cái)產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)一般是在可控范圍之內(nèi)的。但是，該類產(chǎn)品的收益構(gòu)成是“定期利息+擔(dān)保費(fèi)”，空間有限，對(duì)投資者吸引力不大。

票據(jù)債券類理財(cái)產(chǎn)品

2004年7月，光大銀行推出業(yè)內(nèi)第一款人民幣理財(cái)產(chǎn)品——陽(yáng)光理財(cái)b計(jì)劃，年收益率達(dá)到2.8%，而當(dāng)時(shí)一年期定期存款利率僅為2.25%，引起了巨大的社會(huì)轟動(dòng)，各家商業(yè)銀行紛紛推出類似產(chǎn)品，由此點(diǎn)燃人民幣理財(cái)市場(chǎng)烽煙。該類理財(cái)產(chǎn)品收益構(gòu)成主要來自于銀行間二級(jí)市場(chǎng)拆借、央行票據(jù)回購(gòu)和債券等方向，風(fēng)險(xiǎn)極低，受到穩(wěn)健型投資者的熱烈歡迎。

在風(fēng)險(xiǎn)方面，票據(jù)債券類理財(cái)產(chǎn)品同樣主要面臨信用風(fēng)險(xiǎn)，本質(zhì)上與信用聯(lián)結(jié)型理財(cái)產(chǎn)品、信托貸款類理財(cái)產(chǎn)品并無(wú)不同。但是，央行票據(jù)屬于國(guó)家信用，商業(yè)銀行的承兌匯票屬于銀行信用，對(duì)于個(gè)人投資者來說，風(fēng)險(xiǎn)近乎于零。目前，由于市場(chǎng)收益空間有限，票據(jù)債券類理財(cái)產(chǎn)品發(fā)行頻率已經(jīng)很低了，但我們相信，票據(jù)理財(cái)產(chǎn)品以其極低的風(fēng)險(xiǎn)屬性，仍然具有相當(dāng)?shù)氖袌?chǎng)需求。

信貸資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓類理財(cái)產(chǎn)品

信貸資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓，顧名思義，就是銀行將信貸資產(chǎn)出售給個(gè)人客戶，并承諾在固定期限內(nèi)回購(gòu)。此時(shí)，個(gè)人客戶成為信貸融資方的債權(quán)人，可以享受到以融資方還款利息構(gòu)成的理財(cái)收益。舉例：a企業(yè)向銀行申請(qǐng)3年期貸款1億元，貸款年利率6%；銀行截取此筆信貸資產(chǎn)的一年期限出售給個(gè)人客戶以成立理財(cái)計(jì)劃，約定年收益4%，到期時(shí)銀行對(duì)信貸資產(chǎn)進(jìn)行回購(gòu)。一方面，客戶享受到了a企業(yè)貸款利息構(gòu)成的理財(cái)高收益，另一方面，在理論上也需要承擔(dān)貸款出現(xiàn)逾期甚或不良的信用風(fēng)險(xiǎn)。但是，銀行選擇向個(gè)人客戶轉(zhuǎn)讓的一般都是優(yōu)質(zhì)信貸資產(chǎn)，并以銀行信用提供回購(gòu)承諾，因此客戶面臨的風(fēng)險(xiǎn)大大減小。信用聯(lián)結(jié)型理財(cái)產(chǎn)品是2005年左右推出的品種，結(jié)構(gòu)較為簡(jiǎn)單，主要模式是：銀行募集客戶資金，為貸款項(xiàng)目提供擔(dān)保；銀行向融資企業(yè)收取擔(dān)保費(fèi)用，再加上擔(dān)保資金的存款利息，共同構(gòu)成客戶理財(cái)收益。

該類理財(cái)產(chǎn)品主要風(fēng)險(xiǎn)在于融資方的信用風(fēng)險(xiǎn)，若按時(shí)還本付息，則客戶可順利獲得本金及收益；若無(wú)法按時(shí)償還貸款本息，客戶則將承擔(dān)延遲甚至無(wú)法收回本金及收益的風(fēng)險(xiǎn)。由于銀行對(duì)于提供擔(dān)保的信貸項(xiàng)目選擇十分謹(jǐn)慎，信用聯(lián)結(jié)型理財(cái)產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)一般是在可控范圍之內(nèi)的。但是，該類產(chǎn)品的收益構(gòu)成是“定期利息+擔(dān)保費(fèi)”，空間有限，對(duì)投資者吸引力不大。

固定收益理財(cái)產(chǎn)品三大賣點(diǎn)：

固定收益理財(cái)產(chǎn)品賣點(diǎn)一：首選保本型產(chǎn)品

固定收益類的理財(cái)產(chǎn)品更加穩(wěn)健，除了系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)外，總體的風(fēng)險(xiǎn)時(shí)很低的;在銀行資金緊張的情況下，預(yù)期收益實(shí)現(xiàn)的概率較大。

固定收益理財(cái)產(chǎn)品賣點(diǎn)二：選長(zhǎng)期限產(chǎn)品鎖定高收益

一旦銀行的資金緊張局勢(shì)放松，那么高收益產(chǎn)品就要面臨時(shí)點(diǎn)性回落。在月底時(shí)，買期限比較長(zhǎng)一點(diǎn)的產(chǎn)品才能鎖定高收益，如果在近期不用錢的情況下，就可以買3個(gè)月或是6個(gè)月期限的理財(cái)產(chǎn)品，這樣理財(cái)產(chǎn)品的收益就漲起來。調(diào)查發(fā)現(xiàn)，短期內(nèi)的理財(cái)產(chǎn)品可能會(huì)在一定時(shí)間內(nèi)超過長(zhǎng)期理財(cái)產(chǎn)品，但這只是短期的，所以獲得的預(yù)期收益不是很高。

固定收益理財(cái)產(chǎn)品賣點(diǎn)三：宜長(zhǎng)短搭配

不同期限的產(chǎn)品搭配起來還是可以獲得高收益的。比如說，有10萬(wàn)元，拿5萬(wàn)來購(gòu)買收益率高的短期產(chǎn)品，剩余的購(gòu)買中長(zhǎng)期產(chǎn)品，整體收益也不錯(cuò)。

不管是購(gòu)買什么樣的理財(cái)產(chǎn)品，首先了解產(chǎn)品的屬性和特點(diǎn)，是能有效的幫助我們進(jìn)行產(chǎn)品的選擇和合理的投資。